为英国脱欧作准备 FCA指导欧盟的交易所如何在英国获取新认证

英国金融行为监管局(FCA)日前发布了一份有关欧洲经济区(EEA)市场运营商如何在英国申请成为受认可的海外投资交易所(ROIE)的指导说明。当英国退出欧盟后，在英国市场运营的交易所有可能无法依靠MiFID II英国护照所授予它们的权利，因而FCA发布了这份指导说明以鼓励它们参与。不在英国从事受监管活动的海外投资交易所无需采取任何行动。

FCA表示其将继续为一系列情况做准备，包括英国在离开欧盟时没有达成协议，也没有进入实施阶段的情形。

现状

运营一个受监管的市场、一个多边交易设施或一个有组织的交易设施的英国MiFID II护照定义下的欧洲经济区市场运营商目前依靠MiFID II护照的权利使英国成员进入它们的市场。

英国脱欧之后会发生什么变化

一旦英国退出欧盟，欧洲经济区市场运营商拥有的寻求促进交易所参与英国市场的MiFID II护照权利将不再适用。

如果英国没有达成协议，也没有进入实施阶段，英国财政部不打算为欧洲经济区市场运营商建立一个临时的认可机制。

因此，目前使用护照权利的欧洲经济区市场运营商可能希望申请被认可为ROIE。

在英国没有永久营业地点的欧洲经济区市场运营商在英国脱欧后可以依靠MiFID II护照中的海外人员豁免条款(Overseas Persons Exclusion)，但他们不能在英国进行受监管的运营活动。

然而，那些无法依靠海外人员豁免条款以及想在英国从事受监管的运营活动的欧洲经济区市场运营商则应寻求恰当的FCA许可，如ROIE。市场经营者应就英国监管框架的适用情况征求意见。

指引

这份指引明确了FCA对欧洲经济区市场运营商的期望。考虑到欧洲经济区市场运营商受MiFID II/MiFIR制度的约束，FCA尽可能简化了申请要求。监督合作仍将是ROIE制度的一个关键要素。

如何申请成为ROIE

该指引指明申请的方式，以供FCA评估是否符合认可规定。

市场运营商应尽快联系ROIE@fca.org.uk，让FCA了解它们的计划和打算在英国作出的任何安排。如果您正在考虑申请，请尽快联系ROIE@fca.org.uk。

申请人应在所希望的ROIE认可令生效时间前6个月内提交完整的申请。

申请书须连同该指引所定的费用一并提交，方被视为完整。